為替が動かなくても、外貨預金で損をする？

外貨預金の「買うレート」と「売るレート」は別

外貨預金では、円を外貨に替えるときと、外貨を円に戻すときに、それぞれ為替レートが使われます。銀行で円を外貨に替えるレートと、外貨を円に戻すレートには、差があることがあります。

そのため、市場の為替（世の中で取引されている相場）が動いていなくても、往復すると円が減ることがあります。これが外貨預金の交換コストです。入口（円を外貨に替える）と出口（外貨を円に戻す）に分けて見ると、分かりやすくなります。

よくある疑問

相場が変わらなければ、損はしないと思っていました。入口と出口で、レートが違うんですね。

往復の交換コストを計算：1万ドルで2万円の差

仮に、1ドルを151円で買い、同じ時点で149円で売る条件だとします。1万ドルを買って、そのまま円に戻した場合を、利息と税金を考えずに計算してみましょう。

1ドルあたりの差は2円（151円−149円）でも、1万ドルの往復では2万円になります。市場の為替が動いていなくても、この差を利息で埋められなければ、円では元本割れします。

下の計算では、預けるときの為替に151円、円に戻すときの為替に149円を入れています。外貨の金利を入れると、1年預けた場合に、利息でこの差を埋められるかを試せます（税金は含みません）。

外貨預金の手数料は「片道か往復か」を確認

交換コストを確かめるときは、表示された手数料が片道なのか、往復なのかも確認しましょう。片道の金額だけを見ていると、円に戻すときにもかかる費用を見落としがちです。

また、優遇される時間や取引方法が限定される場合もあります。条件に当てはまらないときに、どのレートや手数料になるのかも確かめておきましょう。

同じ金利なら、預ける期間が短いほど、受け取る利息は小さくなります。短い期間の高金利を見たときは、実際の利息と交換コストを並べて確かめることが大切です。くわしくは短い期間の高金利の記事で解説します。

外貨預金は「最初に払う円」と「最後に受け取る円」で比べる

外貨預金を比べるときは、金利と手数料を別々に見た印象で決めないことが大切です。比べるべきなのは、最初に払う円と、最後に受け取る円です。

入口と出口、両方のレートを確認し、その間に付く利息も含めて、円の金額で考えましょう。外貨のまま引き出したり送金したりするときの費用は、出金・送金の費用についての記事で解説します。

FPのひとこと

金利の高さだけで選ばず、入口と出口の両方のレートを確かめて、円の金額で比べましょう。